시장 조정 이유

투자자로 공부한 내용을 정리하는 것이며,

매수 추천 아님!

 

 

주가가 하락하니 무섭다.

단기적 조정이라고 하는데 이유는 무엇일까?

이곳 저곳 기웃거리면서 확인한 내용중 도움이 되는 영상 같아서 정리해 보았어요.

 

시장 상황 1월 중순 이후부터 변동성 커지고 있다.

2월 1일 10시 기준 다행히 지수 자체는 반등 중이다.

 

[출처] 삼성증권 - 2/1 주간유망종목 화면 캡처

지난 주 말 미국 시장도 하락, 몇일동안 변동성 크다.

국내 시장도 3%이상 하락했다. 

이번 시장의 조정 원인은 뭘까?

 

[출처] 삼성증권 - 2/1 주간유망종목 화면 캡처

 

글로벌 시장을 비롯한 최근 시장 변동성 확대가 되고 있다.

시장 하락의 가장 큰 원인은 

1월달 효과가 글로벌 증시 중에서 국내 증시가 역대급으로 좋았다.

 

왜 이런 현상이 생겼을까?

 

1. 시장 조정의 배경

시장을 끌고오는 상승의 기조는 2가지 이다.

1. 저금리

2. 약달러

 

저금리로 인한 개인투자자 유동성이 계속 공급이되고 있는 상황이다. 

우리나라는 코스피 시총 상위 종목들 중 상승주와 관련되어 상승폭이 컸다.

 

글로벌 이슈로는 게임스탑이 있다.

개인 투자자들 중심으로 공매도 반대적으로 연합을 하여 급등을 시켜

시장 변동성을 키우는 원인이 되었다. 음... 무슨 얘기인지 잘 모르겠네요. 아~ 어렵다.. 어려워.....

자세한 내용은 삼성증권 유튜브를 보시기 바랍니다.

 

시장의 변동성 확대 중 하나는 중국 리스크!

춘절 이전에 유동성을 풀어주는 현상들이 있는데, 은행간에 단기거래 금리가 급등하면서 유동성 회손..

 

우리나라 시장 고점대비 10% 정도의 조정을 받다보니,

개인투자자 중 거액 투자자들은 CFD(신용거래)를 많이 하다보니, 20~30% 급락시 반대매매가 나 올 수 있어,

시장에 복합적으로 작용되서 조정을 받았다고 생각한다.

2. 주목해야할 시장 지표

VIX 지표가 가장 중요 (공포지수, 변동성 지수)

- 변동성이 커진다 : 시장 투자자 입장에서 달갑지 않다.

- 현재 33포인트 정도, 저점대비 50% 이상 급등

- VIX 지수가 25포인트 언더로 떨어지면, 안정화

 

테슬라 주가, 비트코인 지표, 달러 인덱스도 봐야한다. 

외국인 투자자가 매도를 멈추고 순매수하는 것을 봐야한다. 

- 기관투자자 : 현실적으로 국내 주식을 살 여력이 없다.

- 연기금 : 국내 주식의 비중 축소

 

3. 약세장으로 진입한 것인가? 추가하락 가능성은?

기술적 단기 과열구간으로 조정은 나올 수 있고, 폭은 크지 않다.

현재 대응은 과도한 레버리지는 지양!

시장 자체는 꺽이지 않았다. 약세장 전환 아니다.

단기적으로 고점대비 10% 정도의 조정을 받았지만, 시장은 강세장이다.

 

강세장으로 보고 있는 이유

1) 시장의 유동성 많음 (대기 자금 풍부) 

2) 기업실적 좋음

3) 코로나 백신 접종 (하반기부터 내수회복)

 

대응전략 : 저금리와 약달러 변함없다면, 차화전 저가 매수 기회

 

21년 주목 테마 Green! 그중에도 배터리!

 

[출처] 삼성증권 - 2/1 주간유망종목 화면 캡처

자세한 내용은 삼성증권 유튜브를 시청하기 바랍니다.

 

[주간 유망 종목] 과열이 최대 악재니, 조정이 최대 호재다! - YouTube